Pensioensparen: het fiscaal voordeel maakt blind

Veel mensen beginnen met pensioensparen vanwege het aantrekkelijke fiscale voordeel. Je krijgt namelijk een belastingvermindering van minimaal 25% (maximum 30%) op het bedrag dat je jaarlijks stort.
Dit klinkt als een uitstekende deal, maar is het écht zo voordelig?

Ondanks het fiscale voordeel is pensioensparen helaas niet de beste optie voor wie op lange termijn zijn koopkracht wil beschermen.
In dit artikel leg ik uit waarom dat zo is en toon ik je dat er betere beleggingsalternatieven bestaan.

Het fiscale voordeel: een gemengd verhaal

Het belastingvoordeel bij pensioensparen is niet te ontkennen. Stel, je legt jaarlijks €1.000 in en krijgt daarvoor €300 terug via je belastingaangifte. Na 35 jaar heb je in totaal €35.000 ingelegd, maar dankzij het fiscaal voordeel heeft dit je slechts €24.500 gekost. Klinkt goed, toch?

Er is echter een keerzijde. Het rendement dat je haalt uit pensioensparen is namelijk veel lager dan vergelijkbare opties zonder fiscaal voordeel. De meest dynamische pensioenspaarfondsen hebben de afgelopen 10 jaar een gemiddeld rendement van ongeveer 3,5% per jaar behaald.
Dit lijkt redelijk, maar wanneer je het vergelijkt met alternatieven zoals indexfondsen, wordt het verschil enorm duidelijk.

Het verschil in rendement: pensioensparen versus indexfondsen

Laten we een concreet voorbeeld nemen waarbij 2 individuen elk jaarlijks €1.000 sparen gedurende 35 jaar.

Persoon A belegt in een pensioenspaarfonds met een gemiddeld rendement van 3,5% per jaar.
Na 35 jaar is er via deze belegging ongeveer €70.212 aan kapitaal opgebouwd. Wanneer het kapitaal op pensioengerechtigde leeftijd uitbetaald wordt, gaat er nog 8% belasting vanaf, waardoor het netto eindbedrag uitkomt op ongeveer €64.595.

Dit lijkt misschien aantrekkelijk, maar laten we het eens vergelijken met persoon B, die investeert in een wereldwijd gespreid indexfonds met een gemiddeld rendement van 8%. Na 35 jaar heeft persoon B ongeveer €179.929 aan kapitaal opgebouwd.

Dit is ruim tweeënhalf keer zoveel als bij pensioensparen. Een gigantisch verschil!

Overweeg betere alternatieven

Het fiscale voordeel van pensioensparen geeft mensen vaak een vals gevoel van veiligheid. Het rendement valt bij pensioensparen door hoge beheerskosten, belasting en minder rendement veel lager uit dan alternatieve beleggingsmogelijkheden.

Met betere alternatieven, zoals wereldwijd gespreide indexfondsen, behaal je op lange termijn veel meer rendement. Dit beschermt je koopkracht aanzienlijk en stelt je in staat een grotere financiële buffer op te bouwen, wat je meer zekerheid en financiële vrijheid geeft in de toekomst.

Wil je leren hoe je jouw spaargeld slimmer kunt investeren dan met pensioensparen?
Contacteer me voor een gratis kennismakingsgesprek en ontdek hoe ik je kan helpen om jouw vermogen gezond en succesvol te laten groeien.

Hartelijke groet,
Regis